有远期的put spread保护，我觉得可以每个季度卖出1-2个delta低一点的put spread,增加点被动收入

例如，现在卖3月的450-420 put spread, 能收150左右，卖几次就降低甚至收回保护成本了。 如果3月份的PS顺利过期，就开始卖6月的。如果3月的进入亏损区间，在合适的时间（我一般会选到期前两周左右，当然也要看价格）roll到6月。 

我跟你有点类似，但我买入的是26年ITM的put spread，作为灾难保护，然后卖月度或双周的的otm put spread，现在已经把成本收回来了，相当于免费拥有保护了，以后卖ps可以更激进一点。 

所有跟帖： 

• 这是长仓，底仓不动的。我平时短炒周期权，偶尔还赌0TE。 但那都是属于大千的话题了 -老夏新生- ♂ (0 bytes) () 01/09/2025 postreply 11:27:49

• 嗯，赞。长仓还是少动为妙 -opst- ♂ (0 bytes) () 01/09/2025 postreply 11:32:25

• 我买的leap call+ put, 短期看情况卖call或是葡萄， 你的办法更好些 -start2020- ♀ (0 bytes) () 01/09/2025 postreply 11:51:35

• 相当于两个calendar spreads? -QQQ2074- ♂ (0 bytes) () 01/09/2025 postreply 12:36:37