债券违约、部分项目被指停工、信用评级遭评级机构下调 …… 大型房产企业花样年近 1 个多月的日子有些艰难。房地产企业出现危机,建材、油漆等地产产业链企业难免受到影响,但令人没想到的是,以百货为主业的 A 股上市公司百大集团(600865,SH)也被花样年拖累。
据百大集团 11 月 5 日下午披露,公司曾向花样年杭州一地产项目间接放贷亿元,但目前只收回不到 300 万元。上交所紧急下发问询函,要求对是否尽到合理的调查、审查义务,出现逾期兑付的主要原因及合理性等补充披露。
《每日经济新闻》记者注意到,近年来百大集团的主业波澜不惊,公司将不少精力用在了投资理财上面。踩雷花样年地产项目,这对百大集团的理财计划无疑是一大重创。
投资地产项目被坑
11 月 5 日下午,百大集团发布《花样年项目逾期公告》。公告称,百大集团于 6 月 18 日向杭州鸿同企业管理合伙企业(有限合伙)(以下简称杭州鸿同)出资 1 亿元,通过杭州星昂企业管理合伙企业(有限合伙)(以下简称杭州星昂)向杭州花浦房地产开发有限公司(以下简称杭州花浦)发放借款。
启信宝显示,杭州花浦成立于今年 5 月 19 日,由杭州花锦房地产开发有限公司(以下简称杭州花锦)全资控股。杭州花锦则由上海花样年房地产开发有限公司(以下简称上海花样年)和杭州星昂分别持股 9%、91%。上海花样年为杭州星昂的劣后级出资人。
据悉,杭州花浦主营业务为房地产开发经营,是上海花样年为开发杭州市滨江区浦乐单元 R21-21a 地块而设立的项目公司。一些媒体在今年 5 月报道称,杭州花锦以总价 32.68 亿元 + 自持比例 2% 竞得该地块,成交楼面价为 27074 元 / 平方米,溢价率为 29.78%。
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据百大集团公告,上海花样年作为劣后级 LP 对杭州星昂出资 5.719 亿元,杭州项晨企业管理合伙企业(有限合伙)(以下简称杭州项晨)作为优先级 LP 对杭州星昂出资 10.622 亿元。这合计 16.34 亿元被杭州星昂出借给了杭州花浦。而杭州项晨的部分资金便是来源于杭州鸿同。
根据百大集团与杭州鸿同的协议约定,上述项目的投资期限不超过 4 个月。此次投资的预期收益率为 10.8%/ 年,按季收取预期收益。截至 11 月 5 日,杭州花浦尚未履行协议约定的按期偿还债务本息义务。百大集团透露,公司只分别于 6 月 21 日收到 8.91 万元款项、于 9 月 18 日收到 264.85 万元款项,累计收回资金约 274 万元。
而据杭州星昂与上海花样年、杭州花锦、杭州花浦签署的相关协议,若杭州花浦逾期清偿债务本金或利息超过 10 日的,杭州星昂有权处置杭州花锦的股权,同时上海花样年不再参与杭州星昂任何财产分配。
主业波澜不惊,青睐投资理财
百大集团表示,公司正在与杭州启策投资管理有限公司(以下简称杭州启策)进行沟通,要求对方采取相应措施,并向公司提出切实可行的方案,保护公司相应权益。
《每日经济新闻》记者注意到,杭州启策为杭州鸿同的 GP(普通合伙人,一般是管理机构)。启信宝显示,杭州启策的上层股东可追溯至杭州市城建开发集团。杭州市城建开发集团运营着 " 大家房产 "。
" 花样年项目逾期可能对公司 2021 年度经营业绩产生影响,具体影响程度尚无法准确判断。" 百大集团称。今年前三季度,公司实现净利润 1.43 亿元,同比下降 19.72%。
百大集团所属行业为商业零售业,系单店经营,杭州百货大楼是公司最主要的营收和利润来源。而自 2008 年起,公司就将杭州百货大楼委托给浙江银泰百货经营管理 20 年。因此,公司每年获得的委托经营利润较为稳定。
在主营稳定,似乎无需花费太多精力的背景下,百大集团将不少的精力放在了投资理财上。
早前,百大集团第十届董事会第八次会议以及 2021 年度第一次临时股东大会审议通过,同意公司(含子公司)使用不超过 12 亿元的闲置自有资金投资银行理财产品、信托产品、货币基金等低风险理财产品。而据百大集团 2021 年三季报,前三季度公司结构性存款发生额为 8000 万元、投资基金 7072.80 万元、购买理财产品 4.83 亿元,投资信托 5.23 亿元。通过这些理财投资,公司前三季度获得委托理财收益高达 6012 万元。