财商课火爆！是智商税还是真有效？

财商教育火爆的背后乱象重生。不少机构通过低价课程引流，随后转化为几千元的大课“割韭菜”。

受访人士建议，在选择时，要注意课程质量与师资力量、注意预付的学费风险、以及理论要与实战相结合。

“14天告别死工资，0元14天课程让你改掉穷人思维”“加入我的训练营，每天10分钟，9天就能学会理财”“你不是穷，只是没有富人思维”……

2020年，一个与财富密码相关的赛道正在加速狂奔，虽然广告宣传的内容不算新颖，但不妨碍它戳中每个理财小白的梦想——通过理财投资实现财富自由。

5年前，投资者的思维还局限在股票和银行理财。5年后，在内卷和金钱焦虑笼罩着每个打工人的今天，财商教育在疫情的催化下被点燃起飞。全民补课财商教育的时代到了吗？

财商教育机构乱象频出

“都说要有‘睡后’收入，要让钱生钱，不能只靠死工资，但是我对理财一窍不通，所以对于理财课程很心动。”花花（化名）告诉《国际金融报》记者，她在支付宝的页面上看到了理财课程的广告，当场就下单了。

用9.9元的课程培养一生的财富思维，甚至实现财富自由，像花花这样怀揣着梦想的理财小白还有很多。记者浏览发现，市面上不少机构针对不同人群也有不同的训练营，对于小白有讲述理财重要性的基础训练营，阅读基础理财书籍，每日晨间晚间提醒投资的重要性，以及日常分享晨读感悟。

针对上有老下有小的一家之主，有每天10分钟、8节课的体系，让中年人收获养老金规划方案、保险配置思路、教育金储备计划，优惠价仅售6元。

越来越多的人意识到财商与理财的重要性，希望通过理财来实现个人的财富增长。罗元裳早在数年前便看到了其中的商机。2015年时，当时渣打银行有史以来最年轻的白金支行行长的罗元裳递上了辞呈，卖掉一套房，拒绝了500万元年薪的机构橄榄枝，确定了她要做理财教育，并创立了国内首家独立理财辅导机构7分钟理财。

“当时我和高管们的工资一个月只有5000元。”罗元裳回忆，之所以“出走”银行而投身理财教育，一是因为看到了太多因为不会理财而倾家荡产的极端案例，二是她极度看好理财教育这个赛道。

5年前，不少投资者拒绝了罗元裳的项目，VC认为理财教育虽然是个客户会喜欢的好主意，但或难做到利益倍增。而5年后，罗元裳回头望望，赛道上多出了一大批竞争者。比如成立于2017年4月的微淼商学院，公司官网显示，截至目前，微淼财商科技已为超过5000万人普及理财知识，并且在不到4个月时间里，成为了抖音理财话题类视频优质供应商。抖音平台粉丝总量超过350万人，视频累计播放量达4.1亿次。

根据数据，近三年理财教育公司的注册量超过4000家，相比于前三年翻了一倍之多。除了上述两家头部机构之外，创业公司“长投”、“胖财”、“泽为”，乃至上市公司“尚德”，都在今年一起抢夺财商教育市场。

但随之而来的是行业乱象。不少机构通过低价课程引流，随后转化为几千元的大课“割韭菜”。罗元裳坦言，她注意到市场上机构暴增的同时也滋生出了一些行业乱象，让人痛心，比如在课程推销时用“一夜暴富”等夸张字眼，“另外一点是在专业上的，在介绍理财真实情况时没能维持客观专业，更多的是谈收益而不谈风险”。

记者发现，比起专业金融导师，这些课程里的“班主任”更像是灌鸡汤的销售人员。“几年后，那批不怕麻烦的小伙伴已经通过投资赚到了人生的第一桶金，你以为不过损失了9元的报名费，其实是损失了一个改变自己人生轨迹的好机会！”某小白理财训练营的班主任这么告诉《国际金融报》记者，“只需要14天的时间就可以帮大家养成理财的习惯，走上正确的投资之路”。

财商培训教育资深人士吴忠华表示，在线理财教育是通过前端广告推广，用低价课、低门槛吸引大量的用户进来学习，然后通过直播课+社群班主任运营的方式，转化大课，一般大课的费用在2000元至8000多元。随着入场机构的增多，推广成本必然水涨船高，加之平台技术成本、课程制作成本、人力成本等，机构运营成本压力极大，对课程收入要求会提高，出现乱象是必然的。

此外，这些机构普遍成立时间较短。罗元裳表示现在市面上很多公司并没有十年以上的真正的财富管理行业经验，在市场上会面临较大挑战。

蓝海红利期还有多久

据媒体报道，财商教育的人群画像是：可支配收入在50万元以下、超过一半人没有投资经验，职业TOP3的排序为销售、职员、教师三类，可能是刚毕业三年的白领，或刚成家，或是新晋宝妈。

罗元裳感觉到，现在理财人群的肖像变得更年轻化，甚至连还未踏入社会的大学生也想学习一身理财本领。

可以看见的是，对比5年前高收益银行理财随意买的投资环境，如今对投资者的要求也在不断提高，投资者也迎来“内卷”，加之疫情给外部环境造成的动荡，理财者掌控财富的迫切上升到一个高度，因此迎来财商教育的大爆发。

“随着金融监管趋严、‘去刚兑’理念的深入等，投资者再难通过‘躺挣’的方式获取超越平均水平的理财收益。此外，在数字经济时代，持续学习、终身学习的理念深入人心，学习理财知识不仅能够丰富精神生活，还有可能在物质上获取更多回报。”麻袋研究院研究员苏筱芮告诉《国际金融报》记者。

“财商教育在我国起步较晚，很多国人真的还不会理财。”通过12年的大数据计算，罗元裳告诉《国际金融报》记者，其实每一个基金产品只要用对的方法买卖，都可以年化收益到15%以上，但显然在中国90%的人是没有挣到的，原因就是因为买卖方法不对。

目前各路资本已杀入在线教育领域，而资本擅长的就是把蓝海转成红海。财商教育的红利期还有多久？

罗元裳表示，未来财商教育的赛道或将分流，更细分。比如按照用户的理财能力，属性更加细分。第二是下沉市场，让更多的非一二线城市的用户也可以接受到好的理财辅导，让财商教育更加普惠化。第三是按产品和服务类型区分，比如有理财知识科普类的和7分钟理财这样聚焦理财辅导服务类的，通过人工智能和智能追踪辅导用户买卖。

“这个市场确实足够庞大，未来还有非常大的发展空间，但是每家公司用什么样的方式去服务用户，这个也是很具有想象空间的。”罗元裳表示，如果论财商教育静态的付费课程的话，并不是很看好它的红利期。

对于用户而言，苏筱芮给出了一些建议。用户在挑选时也需要注意一些事项：

一是课程质量与师资力量，部分通过网络素材拼凑而成的低质量课程有收取“智商税”之嫌；

二是注意预付的学费风险，如果是购买电子书听课，风险相对小一些；如果是开设在线课程等，需要了解教育部关于“教育培训机构一次性收费不得超过3个月”的规定，以防教育机构卷款跑路；

三是理论要与实战相结合，平时多关注财经新闻，有意识地培养独立思考能力与独立决策能力。