清晨，三人骑马去大黑山。路上少年游侠向道士打听王员外。道士说，这王员外在大黑山住着也有些年头，要求附近山民猎户要向他进贡，也不要金银珠宝，只要山珍野味，另外，每年三月初三，他府内都要举办宴会，要童男童女各七人盛装去助兴，半月后，宴会结束后，才肯放回。王员外会些法术，若满他所求，便可保平安一年。附近村民猎户怒不敢言。又说，这次他强要迎娶义妹，有些过分。
三人来到大黑山下。道士掐指算了算，对少年说，这王员外不在府中，叫少年拿这锦囊快去王府，又传了道隐身符给少年。少年接了隐身符，顿时不见了身形。少年快步上山，来了山腰转过一段石阶，就见一座大院隐在林间，大门开着，宅院很大却不见一个仆人，就忙着进了院内正厅。厅内装饰没有金碧辉煌，却又极不同于寻常。少年见没人，便把锦囊放在正座间的桌子上。锦囊一离手，便显于桌上。他自己躲在客座后的屏风后。小半个时辰，他正看着屏风上面的绣的未见过的鸟兽花草发呆，听见铿锵地脚步声渐进，便偷偷地看。一个身材魁梧高大，带着金冠的肤色暗红的人进来，刚要坐在正座上，一见锦囊，赶紧打开，从里面拿出快金令牌，见了甚是高兴。少年这偷偷一看不要紧，见了这人面，金额头下一双碧绿的眼珠，一脸凶相，被吓得晕死了过去，连带把屏风压倒。这红巨人，见了屏风倒下，也不管，兴奋地拿着锦囊就出了大厅，一转眼就不见了。
少年被道士唤醒，见自己躺在一个山洞内，已不见了刚才的宅子，见道士便问缘由。道士拿出了个酒葫芦，给少年喝了几口酒压惊。道士见少年回了神，便先是赔了个不是，就把详情细细说来。
那王员外本是天宫的金刚护法，因为犯了天条，被夺了进出天宫的令牌，罚到人间。本来潜心思过，却不见天宫的赦免，动了凡心。那锦囊里装的正是进出天宫的令牌，本是在药王显灵时求给自己的，因义父一家对自己有恩，便舍了金牌换义妹一个自由身。
少年见涂姑娘不在，刚要向道士打听。道士说，义妹她不忍分别，见少侠无碍，便先回去了。少年刚要再问，道士又说，义妹她自由惯了，不愿被男女之情所困。少年只好作罢。
两人下山，来到拴马的树下。见涂姑娘的马也在，却不见涂姑娘，只见一只白兔睡在马上。本欲再找涂姑娘话别，又想起道士的话，就只好告别。告别前，道士把酒壶送于少年。道士说，这酒壶和兔子都是刚才从一猎户那里买了的，这兔子他留在道院放生，酒就送给少年压惊。又那说个小金牌，上面写着符咒，叫少年戴着身上，保平安。两人话别。
少年放慢马步，想再看看涂姑娘，不时回头。不见涂姑娘，只见道士牵着两匹马，边走边说，“你这滥情的兔子，什么酒都贪，差点成了别人的晚餐。”少年见道士走远，还不见涂姑娘，便骑马南下。
