领取社保金的最佳年龄（之二）

上期专栏说过社保金的退休福利自满62岁开始可以领取部分福利后每晚一年领起其退休金额会增加大约8%，直到满70岁不再增加。而且福利一旦开始领，其数额就终身不变，当然每年会因通胀而有所调整，下面我们就算算何时开始领退休福利更好。

何时开始领社保中的退休福利主要考虑3个问题，一是你何时需要这笔钱来养老，二是何时开始领能使你的福利最大化，三是你健康状况。如果你临近退休或已经退休，就要好好想想退休后的花费和自己的收入来源。先说开销，多数临近退休的客户都告诉我，退休后最想作的事情是出去旅游，周游列国，看看大好河山，领略风土民情。旅游热消退后或身体健康不佳后，一般的退休族还是蜗居家中，最多在local转转。一般来说退休以后开销会小于退休之前，最大的、难以估算的开销可能是医疗照顾方面的花费。Fidelity 投资公司年估计今年满65岁的夫妇退休以后大概需要24万元花在医疗保险上，这是2012年的估算，比2011年多了11%，这还只是用来支付Medicare Part B 给医生的付费，以及Part D用于处方药的自付额。如果你晚年生活不能自理，需要住到nursing home， 那开销更是天文数字。在tri-state地区，过得去的nursing home 一年就要八、九万。即使你请人到家里来伺候你，一年恐怕也要几万块钱。对中产阶级来说，这是很沉重的负担，可行的解决办法是购买长期护理保险。遗憾的是大多数临近退休的华人对退休后的医疗开销严重估计不足，他们以为Medicare会支付一切。这是对Medicare极大的误解。Medicare会cover一般的看医生、住院、买药的大部分开销，但你自己要负责自付额。我一个客户每月光药费的自付额就要好几百。对于生活不能自理，要住到nursing home, 或请人到家里来照顾的花费，Medicare是不管的，Medicaid管nursing home的花费，但中产阶级不可能申请到Medicaid. 这是美国社会难以解决的痼疾，中产阶级一辈子交税，但福利基本没份。所以在美国，你或者是巨富不用靠政府，或者是穷人，吃、住、病都由纳税人买单。

说完了花费，再来看收入。对一般华人来说，退休收入来源主要有4个方面：政府主持的社保，公司提供的401K和pension （养老金），自己开设的退休账户如IRA、Roth IRA、年金，以及一般的储蓄和投资。何时开始以及从哪个账户拿钱养老是很有讲究的。一般原则是先从自己的储蓄和投资中拿钱养老，其次是公司的pension, 然后是401K、IRA，接着拿社保金，最后拿用税后钱开设的non-qualified 年金和Roth IRA。其原因在于一般的储蓄和投资没有延税的功能，每年的gain都要报税，而其它账户你不拿出来就没有税的问题，可以延税增长。而且象pension和社保金晚点拿可以拿的更多，而税后钱开设的年金账户和Roth IRA没有规定什么时候必须开始拿钱，可以一直留到最后，或是传给子女。

我们先来谈谈pension的拿钱规定。如果你够lucky，效力的公司或政府部门还有pension的话，离职前公司HR部门会给你一份报告，告诉你pension上有多少钱，一次拿走（distribution) 是多少，留在公司以后拿终身收入每月可以拿多少。Pension与社保金一样，晚拿比早拿拿的的钱多，多多少则各公司算法不一样，你要向HR部门查询。与401K或IRA不一样的是，Pension 55岁就可以开始往外拿而不必等到59岁半，但pension一般不会因通货膨胀而上调，这是它不如社保的地方，所以拿pension的时间应该早于拿社保金。如果你到了pension的full benefit 年龄（一般为65岁）就应开始领pension. 除了留在原单位外，另外一个选择是把pension转出来，在外面找一个年金，比较一下是留在原单位拿终身收入的钱多还是转出来买年金拿的钱多。根据我的经验，pension转出来买年金的每月给付一般都会好于留在原单位拿终身收入的给付。单位上的pension其投资一般都很保守，因为它要保证你一辈子。而外面的保险公司竞争激烈，为争取客户必须提供高于pension的终身给付。

401K的规定是一旦你退休或没退休但满了59岁半你也可以转出来，在外面寻找更好、更合适的产品。自己的IRA以及年金如果是qualified 计划59岁半一般都可以开始拿钱， 70岁半则必须开始拿RMD （Required Minimum Distribution). 如果你不拿或少拿，IRS会有50%的罚款 。 如果你有多个退休账户，你不需要从每个账号都拿RMD，可以从一个或几个账号拿钱，但拿钱的总数不能少于所有账户RMD的总额。 401K不如社保的地方是社保晚拿一年终身收入就会多8%，而401K则随股市上下波动，没有保证。从这个角度说从401K拿钱应该早于从社保领退休福利。

(10/10/2012)