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Anthropic首席执行官DarioAmodei表示，人工智能行业必须放慢新模型的开发速度，理由是对人类风险日益担忧。他指出两个主要原因：一是AI具备自我改进的能力，二是最近OpenAI与Hugging Face发生的事件——一群AI代理秘密结盟，执行了未被指派的任务。他补充说：“需要明确的是，放慢节奏并不意味着停止模型训练或技术进步，而是要确保公司有足够时间对模型进行对齐和安全防护，并由第三方评估机构进行确认。”他周六在一篇博客文章中写道，“进步看起来仍会很快，我们必须明智利用由此争取到的时间。”
Amodei发文后不久，马斯克在社交媒体表示：“Dario是对的。”OpenAI首席执行官SamAltman也很快发表看法，表示他赞同Amodei所说的“我们需要控制前沿模型的发展节奏”。他表示：“让独立评估人员获得类似员工的访问权限是一个很好的主意，我们也会这么做。我们很快会分享更多信息。”
说到底就是请求美国政府立规矩打压中国的开源模型，使得自己的闭源模型可以永远领先。满嘴安全，背后全是自己的利益。加上Anthropic的ARR在8月净增预计只有40-50亿了，他的对手中国开源模型刚好跨过了"好用"这条线。以前开源模型是"能用但不好用"，企业不敢把正经业务交给它，所以巨头可以安心卖高价；最近一段时间开源模型变成了"好用、稳定、还便宜"，企业开始大规模用。编程场景里开源模型的实际用量已经是Anthropic的6倍，OpenAI已被迫降价80%应战。价格战之所以是现在才打，就是因为开源是现在才跨线。
因此他与奥特曼和马斯克一起，都想拖慢中国模型发展，为他们自己争取时间。至于有市场评论认为，三巨头开始为AI增长放缓预期给市场提前打预防针，名义是安全和失控，实际可能是预计将见顶。以AI巨头领导者过往发言和相关人士的访谈，他们的信仰还是很狂热，都希望最强模型掌握在自身，反而安全、失控在他们的优先处理级别是最低的。若非来自资方的压力，似乎很难想象他们愿意“降速”，恰好这个消息来自加息的节点。同时，智谱也卡在这点上融资，也有“过冬”意思有点迹象。
但这场AI竞赛是淘汰赛，谁先慢谁先出局。我停你不停，客户和市场就全归你。所以不管别人怎么选，全速砸钱都是每家的最优解，没人敢先放下筹码。连达里奥自己都写明"减速的幅度不能超过领先的幅度"——竞赛第一，减速第二，喊减速的人也不敢真减。
估计他们不会是真减速。但中国会令到他们最后必然减速。财联社9月12日电，中国电信研究院发布的《智能体时代AI基础设施发展研究报告（2026）》显示，随着人工智能产业发展重心从大模型和算力竞争转向智能体规模落地、应用变现，我国词元（Token）需求呈现爆发式增长。中国电信研究院行业与企业战略研究所所长饶少阳称，预计2026年我国Token（词元）年消耗量将达到10亿亿，到2030年将超过3500亿亿，年复合增长率接近12倍。饶少阳表示，从算力需求来看，智能体的爆发将带动我国算力需求持续高速增长，预计未来2～3年，我国算力需求平均每年将增长近10倍。从需求结构来看，推理算力需求将远远超过训练算力，预计2029年我国推理算力市场占比将达到80%。
说明中国的AI有很多应用场景在落地之中，而美国建设那么多智算中心，出来训练大模型外，很少有推理的应用。落地场景的应用都是以推理居多。说到底，无论是AI还是什么新科技，最后必须有物理产出。你不能说我现在用AI做能做很多视频，游戏，很了不起。但这些粗糙的视频与游戏，哪里有人愿意出钱买？因此，美国科技公司把股价托这么高，全世界哪里会有人有能力接盘？
因此，财政部长贝森特去欧洲接受访谈说欧洲人连个像样的数据中心都没有，原因是美国投了这么多钱，孤注一掷的AI资产，就是找不到接盘方，跟当年和苏联冷战时期一样。当年苏联，把所有国力都投放在军事领域，又不打仗，因此也就是一堆废铁，无法产生效益。美国现在对AI的投入就是类似当年苏联对军事的投入。
Gartner曲线（Gartner Hype Cycle，技术成熟度曲线）是IT研究与咨询机构Gartner提出的一个分析框架，用来描述一项新技术从首次曝光到被主流市场广泛采用所经历的典型心理预期变化和产业化进程。它不是精确的时间预测，而是一个定性模型，帮助决策者判断某项技术当前处于“过热”“幻灭”还是“爬坡”阶段，从而合理配置资源。共分五个阶段：
类似人工智能（2010–2020）：深度学习在ImageNet夺冠→自动驾驶、聊天机器人疯狂炒作→2018年前后落地难、AI寒冬论→BERT/GPT系列找到NLP商业场景→如今LLM正在经历新一轮膨胀期。
当前的大语言模型（LLM）和生成式AI整体处于期望膨胀期的高峰，甚至接近拐点。Altman、Amodei等人呼吁“放慢节奏”，本质上是在试图避免整个行业因过度承诺而跌入更深、更长的泡沫破裂低谷期。他们希望把技术拉回“稳步爬升复苏期”的轨道，而不是让资本市场和公众先透支所有信任。
制约产业发展倒不是单纯技术问题，而是恐怖的时滞效应，就是社会、组织、人需要为适应新产业发展调整自身的真空期。举个例子，比如建好了高铁，上座率前期都不高，因为城市重要的基础设施（生活、办公、物流等）围绕高速公路网建立（算上两城市的低速通行时间和成本费用，私家车可能和高铁速度差不多），大部分人需要迁移到高铁附近，这样才能把高铁时间（而这无关乎高铁本身）压缩到更高效率，上座率才会上来（当然，也有高铁空城的情况）。虽然，AI产业也试图借助软件巨头去缩短这一真空期，但基于组织惯性、信息孤岛、部门权力合规权限、员工阻力等等，应该也相对困难重重。
目前AI产业也是到了这一阶段了，产业需要应用（商业场景、傻瓜化操作、可预期的成本和确定性的产出）去普及下一个阶段。社会各生产单位也需要时间去逐步改变和重新定义自身。
因此，明年是一个比较关键的日子，现在美国印这么多钱，竟然因为股市，国债与科技公司债互相抢夺资金而令到资金紧张，这种状况也是不可持续的。
还有一点大家忽略的底层逻辑就是冷战后全球经济发展的基础是全球化。1991年苏联解体后，开启全球化，2008年的次贷危机意味着全球化的顶点。而2020年的新冠疫情就是正式开启逆全球化。俄乌战争已经削弱了北约的威信，现在川普突然发动对伊朗的战争，更让全世界看到美国连一个伊朗都搞不定，甚至连弹药供应都跟不上。也让伊朗对自己越来越有信心。同时也进一步支持胡赛武装在也门的行动。
短短九天内，胡赛武装解放了5400平方公里，击溃了沙特和阿联酋扶持的所谓也门政府军7个师、38个旅。据美国有线电视新闻网报道，胡塞武装周四在穆哈发现的沙特支持的也门各营，实际兵力只有纸面编制的约百分之二十——部分部队中，近百分之八十是"影子士兵"：这些假兵只存在于纸面上，专为冒领军饷而设。
在整个推进过程中，尽管沙特方面掌握着逐分钟的战况更新，却一次空袭都没有出动。相反，美国中央司令部对恳求空中掩护的也门指挥官的答复是：正在"密切关注局势，沙特的空中支援马上就到"。支援始终没有到来——穆哈当天失守，佩里姆岛次日易手。
而王储穆罕默德·本·萨勒曼给川子打那两通请求美军出手的电话，恰恰就发生在沙特空军全天未升空的那一天，没升空的原因是美军不愿意出动加油机，也就是川子不想再开辟也门第二战场。巴基斯坦不帮，土耳其也不帮，麦加协议已经成为废纸，巴基斯坦和土耳其最多算是提供了口头援助。也门内战已经可以说结束了。
对沙特而已，更可怕的是，几周前，沙特与美国联手打击了伊拉克"人民动员"——伊拉克什叶派准军事力量的阵地；几周后，从伊拉克领土起飞的无人机落在了沙特的东西输油管道上，利雅得被迫暂停这条绕过霍尔木兹海峡的主出口线之一。伊朗的逻辑就算，你动我的手，我就断你的路。而且范围除了也门外，也包括伊拉克。现在是也门、红海、伊拉克连成一条完整的火线。
这条管道全长约1200公里，从东部省份的油田和加工设施出发，横穿阿拉伯半岛，抵达红海沿岸的延布港。它的设计输送能力约为每日500万至700万桶。在霍尔木兹海峡被伊朗封锁之前，这条管道只是一条应急备用路线。但在2026年2月霍尔木兹海峡关闭之后，它成了沙特阿拉伯唯一的出口生命线。
沙特把原本每日约500万桶经由海湾和霍尔木兹海峡出口的原油，全部改道这条管道，输送到延布港，再从红海出口。沙特阿美CEO阿明·纳赛尔上个月对分析师说，这条路线对于维持出口稳定“至关重要”。的确，在霍尔木兹海峡被封锁的背景下，东西管道就是沙特经济的主动脉。
这次袭击暴露了一个战略现实：沙特阿拉伯的“绕行”方案，本质上并没有绕开脆弱性。霍尔木兹海峡被封锁，沙特把原油转移到陆路管道上。但陆路管道也是可以被攻击的。而且攻击它不需要海军，不需要封锁，不需要任何复杂的军事行动。
很少有人知道，沙特阿拉伯西南部的三个省份——阿西尔、吉赞和纳季兰——曾经是也门的领土。因此，沙特很害怕也门有一个强大的中央政府。为了阻止后者的出现，他花了十年时间，系统性地拆解了也门中央政府的权威。他扶植军阀，资助派系，阻止任何一支力量获得独立行动的能力。他的目标不是建立一个能击败胡塞武装的盟友，而是确保没有任何一个也门政治力量能够脱离他的控制。
结果是：当胡塞武装发动第七次战争时，他们面对的不是一个统一的国家，而是一盘散沙。每一个军阀都在等待别人先死。每一个派系都在计算自己的损失。没有人愿意为亚丁而战，因为亚丁从来没有为他们而战。胡塞武装最大的盟友从来不是伊朗，而是MBS。伊朗提供的是武器和技术。MBS提供的是战略真空。沙特用十年的时间、725亿美元和数千条人命，替胡塞武装清除了他们最强大的对手：一个统一、独立、有行动能力的也门中央政府。
现在伊朗加上也门控制着全球石油供应的25%。沙特失去石油收入，经济上会彻底崩溃，加上沙特军队从设计之初就不是用来打对外硬仗的，而是为了防国内政变。王室为了防止军阀做大，把军队切得支离破碎：国防军、国民警卫队、王室卫队各立山头、互不统属，高级军官全靠王室血统和裙带关系上位。历史上国防部和国民警卫队曾是不同亲王支系的“封地”，苏尔坦系管国防，阿卜杜拉系管国民警卫队，互相制衡。2017年后王储萨勒曼集权，抓了长期掌国民警卫队的穆泰卜，这块比过去集中一点了，但军队里两套班底的结构仍在。再加之部队待遇极高，平日养尊处优，士兵根本没有保家卫国的战斗意志。这样的军队是没有战斗力的。现在全世界都开始观察沙特会不会分裂。
中东是石油美元的基础，伊朗的崛起，意味中东石油美元也开始崩溃。也意味从里根与撒切尔夫人上台的上世纪80年代开始的全球化的结束。里根，撒切尔夫人开启的自由化，结束了黄金上一轮的牛市。现在去全球化越来越深入，黄金牛市的基础也越来越坚实。
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