如果說追求更好的生活是我們的原動力,但如何才能實現: 一生中都擁有足夠的財富支配?這就需要瞭解錢是如何運作的。
愛因斯坦發明的72定律(Rule of 72),用72除以可能的回報率,就能知道投資的金錢要多久可以翻倍,請參照以下同樣投資1萬元,同樣投資36年時間,不同的回報率,或不同的策略會有怎樣不同的結果:
A): 在延稅的情況下,如果說回報率有4%,那麼,每18年翻倍(72 除以4),到65歲就能積累到4萬元;
B): 如果說回報率有8%,那麼,每9年翻倍(72除以8),到65歲時就能積累到16萬元;
C): 如果投資者同樣可以賺到8%,但是在當年應稅帳戶累積,稅率是25%,那麼,其結果就是實際的6%回報率,這樣資金每12年就會翻倍,到65歲時就能積累到8萬元;
D): 上述的B例子可以累積到16萬,既使最後同樣扣減25%,稅收4萬元,還可以保留12萬元。
上述例子僅僅只是個概念,我們需要瞭解有哪一些投資項目(計劃)會有抵稅,延稅和免稅等稅務優惠,而其中又有哪些差異?
如果我們理解理財計劃還包括開源節流,管理債務,理解財富的累積 需要持續的資金投資。那麼,如果每個月能投入300元,每年3600元, 同樣假設有8%回報率。請比較以下差異:
E): 持續投資在延稅帳戶,第35年會累積到669,967元,第40年會有 1,007,216元。
F): 持續投資在應稅帳戶,實得6%回報率,那麼,同樣第35年會累積 到425,242元,第40年會有586,971元。
如果投資者每個月能投資600元,那又會是甚麼概念?如果投資者是投資在取錢時免稅的帳號或計劃,不需要再扣減25%的稅賦,又會是甚麼概念?
從這些數據中,我們發現:
1) 同樣的錢,同樣的時間,不同的回報率,在長時間的復利運作下卻會有驚人的分別。
2) 同樣的回報率,同樣的25%稅率,在應稅帳戶和延稅帳戶中產生不同的結果。
3) 同樣的回報率,如果在稅務優惠帳戶,提取資金時或受益人得到財富轉移時而免稅,那就更能有效地累積財富,保留財富。
「數字」作為一種「概念」也能體現出理財的策略理念.....
1) 讓錢為我們工作。富人獲得成功,因為他們更瞭解資金的運作, 資金的運轉率和投資效益,在追求資金高回報同時,更善於管理風險, 而不是迴避風險。
2) 時間的長度可以讓復利(利滾利)發揮更大功效。富人致力於創造或購買可「自我增值」資產,瞭解在生意經營中,財富是需要時間來積累的,而且從來都不會「等到」有足夠的錢才開始投資。
3) 瞭解復利在後期的累積中效果更大,所以,不要輕言放棄。等待或半途而廢,結果都是巨大的損失。
4) 富人更善於運用稅務上的優惠,並且瞭解利用不同收入的稅率不同,選擇有效的產品或投資工具,以實現最佳利益。
理財計劃還應該包括更全方位的思維:
投資的決策源自於縝密的思考,瞭解風險的夲質,而且有信心接受結果。許多人期望着成功,卻經歷着某些屈折,或'"失敗",就是因為疏於計劃,不瞭解風險---
1) 無法有效控制開支/債務的風險---許多人失敗在於"入不敷出",透支只是用於更多的消費,或用於投機性的投資。
2) 資金流動性風險---資金週轉不靈也能導致公司的倒閉,傷害個人的誠信。
3) 如何應對低利率環境?如果僅僅「追求」資金的「安全」,平均3.1%的通貨膨脹的歷史數據,足以讓金錢持續損失實際的購買力風險。
4) 達不到目標的風險---許多人還沒有準備好就已經到了退休年齡。
5) "手停口停"的風險: 這就需要理解存錢的必要性和緊迫性,還要理解收入的可持續性。
6) "市場"的波動風險---建立多元化的資產分配在不同類別資產的策略,可以有助於減少投資項目的共變系數。
7) 人們的情緒波動風險---當人們充滿自信的時候,對市場過於樂觀,往往導致投機行為--或太集中投機,或太過融資投資,當市場逆轉時又 恐慌拋售,造成重大傷害。
8) 關注貨幣政策對於投資市場的影響---美國聯儲局的QE的退場機制,是否已在影響長期利率和貸款利率的上升,以及相關受益於"廉價 流動性"的商品價格波動?
你是否希望瞭解更多的數據?你是否還希望瞭解更多不同策略的選 擇?你可能會詫異從「迴避風險」到「管理風險」策略選擇改變,往往只在於你的觀念改變之瞬間。
歡迎查詢,我們可以共同探討
作者： 郑宏杰 Henry
11-17-2014
