退休梦，就这么一步一步走出来

美国梦 （最早形成的具体计划）

象许多来美国的人，我两手空空， 在１９９３年年底，带着自己的美国梦来到美国。那时的梦想是想在美国干上三年，存点钱，就回中国去过那种“老婆孩子热炕头”的生活。

随着对美国的了解，这个曾经的梦想开始改变。当美国股票市场的泡沫在２０００年破裂时，一个新的梦想在脑海里成形。和大多数中国同胞一样，当时的我没有任何有关个人财经管理的知识，更不懂得股市的运作原理和机制，也就没有赶上那趟“浑水”。我幸庆之余，也感到了自己失去的机会。从那时起，我一头扎进了互联网，学习理财的基本诀窍，了解美国经济，股市的运作机制。一本波士顿朋友寄来的中译本的有关个人理财的书（忘了书名。后来让别的朋友借走了。）和这两个website成了我的“启蒙老师”。
http://money.cnn.com/pf/101/index.html。

http://moneycentral.msn.com/home.asp。

有了这些基本知识，我就开始从图书馆借更专业的书。这些书和报税学来的知识让我对美国的金融系统有了更好的了解。也开始把自己的“美国梦”具体化。网友，如果你网游到这里，我们一定有如佛教里说地“缘分”。我奉劝你也花上一些时间，去了解这个资本主义“的金融系统，并让它来更好地为你服务，也早日达到你的梦想。

下面的这个表是每年年终我在通往我的众多美国梦中的一个所走过的里程（请别按下面的数字误算我的投资回报。我是边存钱，边投资。我的回报稍低于大市。）：

年分*****计划的目标 (%)********实际到达位置 (%)
1993******0**********************0
...........
2001 ****9.4********************8.0
2002 ****11.1*******************8.0
2003 ****12.9 ******************10.5
2004 ****14.8 ******************16.0
2005 ****16.9 ******************20.1

还有很长的路。不过，俺还得悠着点。

(8／3／2006）

工薪阶层的长期投资者最需要的是信心

(股市开始大跌，有点走夜路吹口哨的味道) 

俺昨天算了一把账：俺从２００２开始退休账户投资并自己管理，到昨天在不考虑通货膨胀的情况下是不亏不赚，引起了一些网友的疑问：应该不会呀！前几年不是年年长嘛？

没错，俺自己管理的，前几年的平均回报也不算太差，有９－１０％吧。今年到昨天为止的回报是负１６％。也就是说俺前５年的total return就是１６％！让我们先作几个计算吧：

假设一年投一万，每年的annual return是９％， 五年后是５９，８４７。total return（赚的钱／投资的本钱）是多少？１９。７％。十年后是１５１，９２９，total return是５１。９％。十五年之后是２９３，６０９，total return才９５。７％。

和所有刚开始的投资的人一样，我刚开始也就是买IRA (２００２和２００３）， 以后才开始买401K和４０３B。由于我放进去的钱的“重心”靠近现在，我的total return比上面计算的还差一些。

这个计算有什么意义呢？第一告诉是“原始积累”的不容易。我们工薪阶层为退休存钱，是靠一块一块累积的。基数小，就是１２％的annual return，前十年我们也看不到多少total return--也就是没有多少投资上赚来的钱。

其二是用cost average (or dollar average)来投资，一定要有耐心和恒心。市场短期的涨跌是正常的和无法预测的，当市场走低，许多投资者失去信心的时候，我们一定要记住，这是机会－－只有这个时候才能把我们的average cost降下来。我过去５年的投资就相当于所有钱昨天买进去了。是不是亏了？要是这些钱买CD,五年也比买股票强多了！没错－－谁都能当事后诸葛亮的，但没有人能提前告诉我们，就象站在去年九月高点时，买股票的人一定是笑买CD的人。

第三是一个balanced portfolio的重要。我还有４０％的退休金不在我的掌控之下，那个是以pension形式，每年以８－９％的增长速度增长。这个部分的钱算进来，我的YTD的情况就好看多了。这也是我把自己掌控部分投资全部投进股市的原因。

总之，对未来的信心才是我们这些工薪阶层的长期投资者最需要的。如果我今天预期１５－２０年后，DOW会站到３００００点的话，我一定希望在我投钱进市场的时候，股价低一些。当然，对股市的未来没有信心人，该早点退场或投机。

（３／１８／２００８）

等我有了一百万

（省钱过日子，好想没耽误啥。）

礼拜三，阳光明媚。熬过了一个长长的冬天，儿子盼望着钓鱼的日子。春假已经三天了，老爸在半休假状态照顾着在家的儿子--那养着的细胞要喂养，那设计好的实验老板在等着结果。看看天气预报，再不带儿子跑一趟，下半个礼拜的恶劣天气是出不了门的。走！带上几个韩国小面包，准备好野餐的饮料，父子俩在水边甩开了钓杆。没鱼？没关系。小河边，沐浴在阳光下，华氏70几度的气温，啃啃面包，多么心旷神怡！看着老爸爱不释手的黄飞鸿麻辣花生，儿子先摇摇头，又壮起胆，伸出舌头添添，那紧皱的眉头只能让老爸叹息：“没出息！一点湖南人的基因也没继承啊！”

收起鱼杆，和老爸比赛爬河堤，只是那初生牛犊的冲劲哪里比得过老农民的腿劲。站在高高的河堤上，看看无人的沙滩，憧憬一下远处还没有发芽的树林该是夏天camp的好地方，就心满意足地和儿子踏上回家的路。

路上，父子瞎聊着。从儿子想要的nike鞋，到路上要经过的outlet里一家著名的点心店，儿子提出要到outlet看看。老爸说：“那好吧，反正还早呢。你看看nike鞋，估计你的尺寸该是40块一双。老爸给你四十，你自己决定买walmart十块一双的还是nike的。反正多余的钱归你自己。” 

nike店里留恋了一会，看到有25块一双减价的，正是儿子想要的，老爸鼓励儿子买，还有十五块到手呢。想了想，儿子说，我该穿3号半的。但现在脚开始长得快了，买5号的，可以多穿几天。是啊，穷人家的孩子早当家就是这么培养出来的。

到家了，准备着晚饭呢，住着百万豪宅的朋友来电话：“下个月请你们来玩。上次是搬进来，这次是basement装修好了要庆祝一下嘛。”

下个月？我带什么进门呀？鱼还没保证呢，菜园子里种的菜，这2-300根大蒜苗还不定能留一个月呢；出苗了的莴苣估计还不会成熟。对了，上周末和儿子一起种的雪里红也许可以收了。还有，刚在Friar Tuck酒类专卖店登记了品酒俱乐部的membership,他们每个月推荐的酒打三折。这个月的不错，老酒友买了六瓶，拿过来一瓶尝了尝，赶紧去买一箱！

 

天气说变就变。今天的气温回到了30几度。没有了driveway上的篮球锻炼，就改喝酒吧。炒一碟蒜辣干豆角，来一盘雪里红咸菜炒肉丝，开一瓶Samuel Adams的revolutionary Rye Ale递给太太，自己再开一瓶味重的Irish Red。就着啤酒，太太说：“这碟蒜辣干豆角不错。今年多种点。它让我想起了你以前租地种菜的日子。干茄子丝和干萝卜丝味道真不错。今年也多种点。”她不知道我那块三米宽，五米长，比我家living room还小的菜园要承受多少压力呢。

这就是一年五万块钱的日子（不算孩子的学费和存入退休账户的钱）。

 

等我有了一百万--

对投坛的老豆--那是美国政府贪官一年的退休金！

对屋漏痕--那是我们富人一年交给山姆大叔的数字啊！

对米大--那是我心穷时的数字！

对老杨家的--那是我家自住房价值的一半呢；

对SunshineInCA--那是我给儿女上藤校准备的学费呢；

对老贝版主--什么什么，你是不是少了一个0？

对双呆美眉--那是我d（s）/d（t）里d(t)等于一年的d(S)；

对JY版主--那是我一年出租房的折旧费。。。

 

呵呵，对阿猫，那是足够退休用的退休金了--别提什么通货膨胀,我还没算太太的SS,外加我退休后没有了房贷呢。

 

世界上有六十亿人口，一定有六十亿种不同的活法。向自己设定好的目标努力吧，把讨论留给网友。

 
（二0一一年三月二十四日）

“千年博后”的早退休梦

（学生物的人太多，工作难找啊。多少生物博士的青春年华掩埋在“21世纪是生物的世纪”这个巨大的天坑了，成了永远的博士后。俺也一样。回首望去，多少遗憾多少挣扎。。。）
 
周末通过视频帮远在外地工作的女儿填税表。一边和女儿聊天，一边和她一行一行地检查表格，解释女儿没有理解的逻辑。最后能拿回来一千块，女儿高兴了：Hooray! 我都快没钱了，太好了，又有了一千。。。
 
其实这两年她也不容易。大学毕业不到两年，就想着马上把学生贷款大约一万）还掉，还周游了美国两圈，外加给退休账户存了两万。我说：Come on, 你挣得比我还多，你的钱都哪里去了？女儿哈哈一笑：都扔到新墨西哥州的大山里了。
 
时间真快。我养老二的时候，太太还在餐馆part-time打工，两人的收入加起来才五万出头呢，那时连自己管理的退休账户都没有，只有雇主强制性建立的pension账户，一年从我工资里扣除8%，外加雇主的8%match-up。十多年过去了，老大大学毕业，今年可以还完学生贷款；而我和太太呢，也开始憧憬我55岁退休，太太59。5岁退休的日子。。。
 
我是Scott Burns的信徒。十多年前看到美国股市崩盘后，就一头扎进了书刊报纸，学习投资理财，开始在报纸上读他每周的专栏。最有映像的是他关于多少钱能够退休的文章，记得有一篇描绘他自己的退休生活--67万（不包括社安保险）怎么退休--他以数字的形式展现了一幅在新墨西哥州的退休生活，充实而又自得其乐。从那时开始，我就设想自己的退休梦：55岁我退休的时候，我要有1百万，拿出其中的40万买annuity（现实里是我的pension),估计能给我带来每年3万的收入；太太继续工作，我们不用从退休账户上取钱来维持生活，等太太59。5岁，我们的目标是退休账户重新回到1百万，太太退休，我们就开始从退休账户上取钱，每年三万。一年六万的日子，正是我们现在的生活标准。
 
不要说十年前六万能过日子，今后是不可能的。十年前六万不到的收入我打理了一个家，今天我还是一年六万（不包括存入退休账户的钱）的家庭日常开销呢。今天我还要还房袋，还要给孩子的学校捐钱。。。通货膨胀？退休了，我没有房贷，太太62岁以后，还有社安保险，足够对付了。
 
退休账户到目标还有一段距离，而我也还有几年的准备时间。儿子上州立的开销我要开始准备了，退休账户上我自己管理的投资开始向现金方向移动，而股票也开始往价值股方向倾斜。。。
 
人生有太多的不确定，但一个实在可行的目标往往就象海上的灯塔，引导着迷雾中的船只。一步一步，我和太太困境中相互鼓励，相互扶持。走过2008-2009的股市风雨，今天终于看得见远方的彩虹。也许我们永远也追不上彩虹，但有希望和追求的日子依然是幸福的。
 
（二0一四年四月十三日）